Семинары
27.12.2016. Очередное заседание семинара "Вероятностные проблемы управления и стохастические модели в экономике, финансах и страховании"
(руководители - к.ф.-м.н. Аркин Вадим Иосифович, д.ф.-м.н. Пресман Эрнст Львович)
Очередное заседание семинара "Вероятностные проблемы управления и стохастические модели в экономике, финансах и страховании" состоится:
во вторник, 27 декабря 2016 г., в 16 часов, в аудитории 1121-1.
Программа заседания:
Курочкин С.В. (ФИЦ ИУ РАН)
ДИНАМИЧЕСКИЕ СВОЙСТВА МОДЕЛИ ТРЕЙНОРА-БЛЭКА
Аннотация:
Модель Трейнора-Блэка — по-видимому, исторически первая модель, в которой (в рамках определённых предположений) был получен количественный ответ на вопрос: как должны учитываться при формировании инвестиционного портфеля прогнозы будущих цен активов.
В докладе будет представлен анализ качественного поведения рынка в предположении, что все формирующие рынок инвесторы в своих портфельных решениях применяют данную модель. Анализ показывает, что динамический вариант модели Трейнора-Блэка приводит к устойчивому ценообразованию лишь для активов, занимающих значительную долю капитализации рынка. Полученные выводы сопоставляются с эмпирическими данными о совместной динамике цен наиболее ликвидных российских акций.
Семинары проходят в здании ЦЭМИ РАН по адресу: Нахимовский проспект 47, 11 этаж, аудитория 1121-1.
Ученый секретарь: Белкина Т.А.
Приглашаем принять участие в заседании семинара!
